The Interactions between effective exchange rate and macroeconomic structure : attempts of econometric modeling (2)
LTDarbą sudaro 2 straipsniai: 1-ajame nagrinėjamos valiutos susiejimo teorinės bei praktinės prielaidos racionalizuojant monetarinių srautų sąveiką su makroekonominiais rodikliais valiutų režimo sąlygomis Lietuvoje. Šiame, 2-ajame, straipsnyje bandoma ekonometriškai modeliuoti bei prognozuoti šios sąveikos procesus Lietuvos pavyzdžiu, siekiant metodiškai apibendrinti imitavimo priemonių analitines galimybes. Pažymima, kad nagrinėjant valiutų perštėjimo efektus Baltijos valstybėse yra sudėtinga taikyti tarptautinėje praktikoje paplitusius Balasa-Samuelsono ir Mundel-Fleming tipo modelius dėl sunkumų išmatuojant sektorinius produktyvumo ir kainų sąryšius su efektyviųjų valiutų kursų pokyčiais skirtingose prekybos zonose, taip pat dėl didelio šešėlinės ekonomikos poveikio. Patikrinami ekonometriniai sąryšiai tarp svarbiausių makroekonominių kintamųjų, jų statistiškai išmatuotų sektorinių komponentų bei efektyviųjų valiutų keitimo kursų ir sudaromas statistiškai patikrintų lygčių modelis bei jo pagrindu atlikta retrospektyvinė prognozė. Pakoregavus lygtis, apibūdinamas jų tinkamumas analizuojant efektyviųjų valiutų keitimo kursų poveikį makroekonominės dinamikos normatyvinei korekcijai, taip pat nustatomos ilgalaikės prognozės trajektorijos, atsižvelgiant į šių kursų persiejimo prie euro poveikį. [Iš leidinio]Reikšminiai žodžiai: Lito keitimo normos; Susiejimas su euru; Ekonometrinis modeliavimas; Baltijos šalių ekonomika; Exchange rates; Pegging to euro; Econometric modeling; Baltic economies.
ENArticle is devoted to the evaluation of currency pegging impact and econometric modeling of LTL exchange rate influence to current macroeconomic indicators in Lithuania as one of small open Baltic economics with special accent on the monetary policy transmission channels under the currency board regime in the pre-accession to the EU. The identification of the character and the intensity of the interrelations between the changes in both euro and LTL flows, on the one side, and forecast of some interconnected macroeconomic variables, on the other side, was attempted to develop through EER mechanism. [From the publication]
- Impact of exchange rate on macroeconomy, 1996-2007 : comparative study of Estonia and Lithuania / Antanas Buračas, Danas Zuokas. Organizacijų vadyba: sisteminiai tyrimai. 2004, Nr. 30, p. 47-65.
- Mechanisms of currency pegging impact on national economy / Antanas Buračas, Virgilijus Sakalauskas. Inžinerinė ekonomika. 2001, Nr. 4 (24), p. 24-31.
