Analysis of change effect in the market interest rate on net interest income of commercial banks

LTPalūkanų normos rizikos valdymas komerciniuose bankuose yra vienas „kertinių akmenų“ bankų aktyvų ir pasyvų valdymo procese, nes nuo to priklauso banko pelningumas. Straipsnio tikslas – sukurti komerciniams bankams grynųjų palūkanų pajamų jautrumo rinkos palūkanų normos pokyčiams modelį ir praktiškai jį pritaikyti AB Šiaulių bankas ir AB Medicinos bankas palūkanų normos rizikai įvertinti ir valdyti, taip didinant mažmeninių bankų konkurencingumą finansų rinkoje. Straipsnyje sukurtas teorinis grynųjų palūkanų pajamų jautrumo rinkos palūkanų normai modelis. Jį taikant, galima įvertinti komercinių bankų aktyvų ir pasyvų struktūros formavimo principus ir jų įtaką grynosioms palūkanų pajamoms. Remiantis 2006–2009 m. metinės finansinės atskaitomybės duomenimis, atliktas AB Šiaulių bankas ir AB Medicinos bankas aktyvų ir pasyvų balanso straipsnių struktūros įvertinimas spragos metodu. Tai leidžia pateikti išvadas: analizuojamais metais AB Medicinos bankas teikė pirmenybę trumpo laikotarpio kreditams ir investicijoms, palikdamas galimybę dažniau perkainuoti jautrių palūkanų aktyvus. Tokie aktyvų ir pasyvų formavimo principai buvo palankūs rinkos palūkanų normos augimo laikotarpiu 2006 – 2009 metais. AB Šiaulių bankas aktyvų ir pasyvų struktūroje vyravo ilgo laikotarpio kreditai ir investicijos. Straipsnyje atliktas tyrimas leido įrodyti, kad egzistuoja grynųjų palūkanų pajamų matematinė funkcinė priklausomybė nuo rinkos palūkanų normos lygio.Reikšminiai žodžiai: Grynosios palūkanų pajamos; Jautrumo analizė; Palūkanų normos rizika; Spraga; Gap; Interest rate risk; Net interest income; Sensitivity analysis.

ENManagement of interest risk in commercial banks is one of the “stumbling blocks” in the process of management of active and passive assets, since the profitability of the bank depends on that. The aim of the article is to create for commercial banks a model of sensitivity of net interest revenues to market changes in interests and apply it practically in AB Šaulių bankas and AB Medicinos bankas for the evaluation and management of interest rate risks thus increasing the competitiveness of retail banks in the financial market. The article presents a developed theoretical model of the sensitivity of net interest revenues to the market interest rates. By applying this model, principles of the formation of the structure of active and passive assets of commercial banks and their impact on net interest revenues can be evaluated. Based on the data of annual financial statements of 2006–2009, the evaluation of the balance structure of active and passive assets of AB Šaulių bankas and AB Medicinos bankas through the gap method was performed. This allows making the following conclusions: in the analysed period, AB Medicinos bankas gave priority to short-term credits and investments. These principles of formation of active and passive assets were favourable in the period of growth of interest rates in 2006–2009. Long-term credits and investments prevailed in the structure of active and passive assets of AB Šaulių bankas. The research performed in the article allowed proving that a mathematical functional dependency of net revenues on the level of market interest rates exists.